Medición del riesgo de crédito de las entidades del sector financiero colombiano : una aproximación mediante el modelo panel data binario

La reciente evidencia empírica ha demostrado la importancia de contar con herramientas de medición que reflejen de buena forma el estado financiero en el que se encuentra una compañía. De allí la creciente importancia de los modelos de riesgo de crédito, como el que se ilustra en el presente artículo. El modelo utiliza la metodología de panel de datos no lineal, específicamente modelos binomiales, para la obtención de los resultados, a partir de las componentes principales que se obtienen de un conjunto de variables financieras (contables). El periodo de análisis es entre 2007 y 2011, contando con datos de 45 entidades financieras. La principal conclusión del trabajo es el estrecho margen que evidencia la banca colombiana, en un contexto financiero y macroeconómico en el que la cautela es importante.41 p.The recently empirical evidence has shown the importance of measurement tools to explain the Companies financial situation. Hence, the increasing importance of credit risk models, as illustrated in this paper. These models apply the nonlinear panel data methodology, specifically binomial models, to find the probability of default, using principal component analysis, which are got from a set of financial variables (accountant variables).. The analyzed period is between 2007 and 2011, with information from 45 financial institutions. The main conclusion is the narrow margin that evidences the financial sector in Colombia, in an environment where caution is important

Diseño de un plan de eficiencia operacional para recuperar la rentabilidad de la banca pequeña 2011-2015

FinanzasLa Eficiencia en el Sistema Financiero del Ecuador se mide básicamente por el indicador de Gasto Operativo/Ventas; en el periodo 2011 al 2015 los bancos pequeños en estudio han presentado una disminución en su rentabilidad. La causa posible es el mayor crecimiento de sus gastos de operación sobre el volumen que presenta en sus depósitos de cada banco. Por lo cual se va analizar qué medidas se debe tomar para mejorar este indicador. Para demostrar este efecto se va a considerar como fuente los balances y estados de pérdidas y ganancias que presenta la Superintendencia de bancos del Ecuador. Se ha realizado un planteamiento de utilizar un sistema de Costos Basada en la Actividad y se identificara los principales gastos operacionales que pueden ser centralizados de una mejor manera para recuperar la rentabilidad a la cual se está realizando la respectiva inversión del ente financiero. Se indicara los diferentes canales a utilizar, cuáles son los más rentables y sus respectivas conclusiones y recomendaciones.Efficiency in the Ecuadorian financial system is basically measured by the financial indicator Operating Expenses / Sales; in the period from 2011 to 2015 small banks subject of this study presented a decrease in their profitability. The possible cause of this decrease is the fast growth of operating expenses compared to the increase in the bank’s deposits volume. This study will analyze what measures should be taken to improve the indicator Operating Expenses / Sales. This study will considered as a source of information balance sheets and profit and loss presented by the Banks Superintendence of Ecuador to demonstrate this effect. The approach used in this analysis is an Activity Based Cost System and identify the main operational expenses that can be centralized in a better way to recover profitability at which the initial investment was made in the financial institution. The study will show the different channels to use, which are the most profitable and their respective conclusions and recommendations

Operaciones Bancarias : Impacto económico de las lineas de crédito en el capital de trabajo de la microempresa (Casa Marina,S.A.) para el periodo 2009-2013

La presente investigación se realizó en la Microempresa Casa Marina durante el periodo 2009-2013 la cual se dedica a la comercialización de artículos para la pesca artesanal. La institución comenzó a hacer uso de las líneas de crédito en el año 2009 por lo que se analizó el Impacto Económico que estas causaron hasta el 2013, después de haber definido dichos términos mediante la aplicación de diferentes razones en los estados financieros se obtuvo resultados favorables para la organización. En el análisis de la investigación se realizó mediante el estudio de los estados financieros correspondientes a los años determinados, se aplicaron diferentes razones financieras como el análisis vertical, aumento de ventas, margen bruto, coeficientes de deudas entre otros, obteniendo resultados beneficiosos presentados por CASA MARINA que muestran la manera cómo ha evolucionado constantemente año a año la rentabilidad para los accionistas y como ha aumentado su capital en base a un apalancamiento bien administrado. Siendo todos los resultados obtenidos del análisis de los estados financieros en el periodo 2009-2013 se acepta y se demuestra con bases la importancia de las líneas de crédito y el impacto económico positivo en la rentabilidad y las operaciones de CASA MARINA S.A por que reflejan que las líneas de crédito y un apalancamiento es útil con buenas políticas de administración de los recursos

Sector Financiero:El Efecto de la Regulación sobre el Sector de las Microfinanzas en Nicaragua Caso de Financiera Fama S,A Año 2008-2014

El presente trabajo analiza el efecto del marco regulatorio en las microfinanzas de Nicaragua. En el mercado microfinanciero en general impera la falta de una adecuada supervisión. Para alcanzar un nivel importante y proporcionar servicios apropiados a sus clientes, las instituciones de microfinanzas necesitan atraer capital privado y movilizar ahorros, para que esto suceda, deben estar reguladas y ser supervisadas, de ahí surge la necesidad de contar con un marco jurídico que permita a las instituciones financieras seguir brindando sus servicios a poblaciones tradicionalmente excluidas del sistema formal en condiciones más propicias para ambos. En Nicaragua la aprobación de la Ley 769: ―Ley de Fomento y Regulación de las Microfinanzas‖ en el año 2011 y la creación de la Comisión Nacional de Microfinanzas (CONAMI), que entró en operaciones en el 2012, le han dado un mayor impulso al sector. La nueva ley busca mejorar la transparencia de las tasa de interés. Las instituciones microfinancieras pueden fijar sus tasas, pero la regulación prohíbe agregar otros cargos a los prestatarios e impone máximos imputables para los cobros por pagos atrasados

Anális de la calidad y eficiencia de la cartera del microcrédito de la Cooperativa de Ahorro y Crédito Chibuleo y su influencia en el valor económico, en un período comprendido entre Diciembre del 2004 y Diciembre del 2012

Worldwide Microcredit Practitioners have revolutionized the banking system. These innovations have opened those doors that were previously denied to the poor people. The unparalleled commitment and persistence of the microcredit agents have allowed microcredit to break the rules of traditional banking system and to become a revolutionary success that has the potential to be an important factor of achieving the millennium development goals and the poverty erradication. Moreover, during the last 10 years microfinance has presented an explosive growth in Ecuador. It is importante to point out that, managing efficiently a microfinance institution is based on the accurate management of resources and formulation of management models that meet the objectives of the institution. The following research analyzes those indicators of efficiency and quality that allow the correct management of the portafolio which generates an increase in the Economic Value of the Microfinance Institution.Los practicantes del Microcrédito alrededor del mundo han revolucionado al Sistema Bancario. Estas innovaciones han abierto puertas que antes eran negadas a los pobres por los Sistema FinancieroTradicional. La voluntad de los agentes de microcrédito de romper las reglas del sistema bancario tradicional y su incomparable compromiso y persistencia, han permitido que el microcrédito se convierta en un éxito revolucionario que tiene el potencial de ser un factor importante en el logro de las Metas de Desarrollo y la Erradicación de la Pobreza. El manejo eficiente de una entidad de microfinanciera se basa en el buen manejo de sus recursos y formulación de modelos de gestión que cumplan con los objetivos de la misma. El presente trabajo de investigación analiza aquellos indicadores de eficiencia y calidad que permiten el buen manejo de las colocaciones generando un incremento en el valor Económico a la Cooperativa

Operaciones del Sistema Financiero Nacional: Análisis de riesgos de la cartera comercial del Banco de la Producción S,A (BANPRO) periodo 2012-2013, en base al cumplimiento de las normativas establecidas por la SuperIntendencia de Bancos.

La presente investigación fue un estudio documental con gran importancia para los lectores , ya que se realizó un análisis del riesgo de cumplimiento de las normativas en el banco de la producción S.A. (BANPRO) durante el período 2012-2013, para conocer los riesgos que inciden en la cartera crediticia del BANPRO, para lo cual se plantearon objetivos como analizar con base a información documental, el riesgo de cumplimiento de las normativas en la cartera comercial del BANPRO durante el periodo 2012- 2013. Para elaborar la investigación fue necesario plantearse preguntas de investigación, para darles respuestas se recurrió a libros y documentos legales, los cuales fueron de gran ayuda, además se solicitó información al banco en estudio. Para conocer si el banco cumple con las leyes y normas de regulación se realizó un caso práctico, que consistió en un análisis a la cartera crediticia del banco para conocer la tasa de morosidad que presentan los créditos y cuáles son las estrategias del banco para evitar que la cartera caiga en riesgo. Se identificaron las normativas emitidas por la superintendencia de bancos en relación al riesgo crediticio para las carteras comerciales de los bancos en Nicaragua, principalmente la Norma sobre gestión de riesgo crediticio. Se investigó los procedimientos aplicados por el banco de desarrollo respecto a los créditos comerciales algunos de éstos son los criterios de evaluación, políticas o normas como los requisitos que el cliente debe cumplir así como una evaluación del nivel de riesgo. Se realizó un análisis financiero a la cartera del banco donde se aplicaron técnicas y herramientas de análisis de cartera en el cual se determinaron diferentes elementos, se observa un riesgo de concentración de cartera alto en relación al sector comercial

Modelo de análisis financiero para entidades de intermediación financiera de segundo piso

Proyecto de graduación (Licenciatura en Administración de Empresas. Enfasis en Finanzas) Instituto Tecnológico de Costa Rica, Escuela de Administración de Empresas, 2015.La investigación es sobre el área bancaria; su objetivo es analizar la importancia del análisis financiero como herramienta clave para una gestión financiera eficiente en entidades de intermediación financiera de segundo piso, y de esta manera proponer un modelo de análisis financiero que muestre dicha gestión. En esta investigación se determina que el análisis financiero se basa en el cálculo de indicadores financieros que expresan la liquidez, solvencia, eficiencia operativa, endeudamiento, rendimiento y rentabilidad de una empresa. Utiliza un enfoque cualitativo porque se necesita obtener una definición objetiva del análisis financiero para entidades financieras de segundo piso, el diseño es exploratorio-descriptivo y la técnica de investigación utilizada es una entrevista semiestructurada

Análisis de las reformas institucionales en materia de regulación y supervisión bancaria en Ecuador en el periodo 2007-2014 y su efecto en la evolución de la competitividad y solidez financiera del país

The institutional level that a country is able to develop, to enhance and to maintain creates the favorable conditions to achieve the major aim related to its development, economic growth and competitiveness, therefore within this condition, the efficiency in each market economy country is notorious. The new schools of economic thoughts like the New Institutional Economics (NIE), study how the institutional environment and other issues related within this, i.e. the legal and administrative structures. Those one create positive or negative conditions to achieve certain results that enhance the quality of economic of a country. The key factor to achieve an efficient interaction between these economic market agents creating positive conditions and reaching the main economic objectives related to the general welfare of the economy and economic efficiency is to having institutions with an adequate legal structure, administrative structures and normative whose main role is to assure the compliance of those standards. The enactment of legal-administrative structures, regulatory and supervisory standards in banking and financial matters as well as institutional strengthening and creating new institutions that be responsible for complying what is established in the laws and regulations are very important part for the development of financial markets part. Within this context the Government of Ecuador, during period 2007-2014 headed by President Rafael Correa Delgado, have introduced several institutional changes on financial regulation and supervision. These changes were created to generate an efficient institutional structure as a basis and support for the economy and may have a financial, competitive, solid system that contributes to major development goals. The present document analyzes the main institutional changes in financial matters that were introduced in Ecuador during the period 2007-2014, which are related to the Ecuadorian financial market in areas such as Bank financial regulation and supervision, creating a financial network security and the establishment of a liquidity fund and deposit insurance fund for the financial system as this network core. The aim of this essay is to relate the incidence of these institutional changes to competitiveness indicators and Ecuadorian financial system soundness. This paper develops an analysis that primarily focuses on the evolution of the indicator of global competitiveness and in this called pillar of sophistication of financial market; and in a complementary manner analyzes the evolution of the strength of indicators of the financial system as a whole. The development of this work will use a qualitative and quantitative approach, seeking to emphasize from a conceptual and methodological view the importance of institutional changes, making a connection with the indicators of competitiveness and financial stability resulting from primary and secondary sources of the Ecuadorian economy.El nivel de institucionalidad que un país es capaz de desarrollar, aumentar y mantener, genera condiciones favorables para poder alcanzar los grandes objetivos relacionados al desarrollo, crecimiento económico, competitividad y dentro de esto, la eficiencia en cada uno de los mercados de la economía del país. Las nuevas escuelas de pensamiento económico como la nueva economía institucional (NEI), estudia como el entorno institucional y dentro de este, como las instituciones, el marco jurídico y administrativo, generan condiciones positivas o negativas para poder alcanzar determinados resultados que aumenten la calidad de los indicadores económicos de un país. De tal manera que el contar con una estructura legal adecuada, marcos jurídicos-administrativos, normativas de regulación y supervisión e instituciones cuyo rol sea velar por el cumplimiento de dichas normas, son factores claves para alcanzar una eficiente interacción entre los agentes económicos que operan en un mercado, ya que genera condiciones positivas para poder alcanzar los principales objetivos económicos relacionados al bienestar general de la economía y la eficiencia económica. La promulgación de marcos jurídicos-administrativos, normativas de regulación y supervisión en materia bancaria-financiera; el fortalecimiento institucional o la creación de nuevas instituciones que se encarguen de cumplir con lo establecido en las leyes y normativas, son parte importante y fundamental para el desarrollo de los mercados financieros. Dentro de este contexto en el Ecuador en el periodo de referencia 2007-2014, periodo que corresponde al gobierno nacional presidido por el presidente de la república del Ecuador, Rafael Correa Delgado, se han introducido diversos cambios institucionales en materia de regulación y supervisión financiera, cambios que justamente están orientados a generar una eficiente estructura institucional que sirva de base y soporte para que la economía puede contar con un sistema financiero, competitivo, solido que contribuya a los grandes objetivos de desarrollo. El presente trabajo analiza los principales cambios institucionales, en materia de financiera, introducidos en el Ecuador, comprendidos en el periodo 2007-2014, que están relacionados al mercado financiero ecuatoriano en aspectos como la regulación y supervisión bancaría-financiera, la creación de una red de seguridad financiera y dentro de esta el establecimiento de un fondo de liquidez y un fondo de seguro de depósitos para el sistema financiero. El objetivo del trabajo es relacionar la incidencia de estos cambios institucionales con los indicadores de competitividad y solidez del sistema financiero ecuatoriano. El trabajo desarrolla un análisis enfocándose principalmente en la evolución del indicador de competitividad global y dentro de este el denominado pilar de sofisticación del mercado financiero; y de manera complementaria analizar la evolución de los indicadores de solidez de las del sistema financiero en su conjunto. El desarrollo del trabajo utilizará un enfoque cualitativo-cuantitativo, buscando enfatizar desde un punto de vista conceptual y metodológicamente la importancia de los cambios institucionales, haciendo una relación con los indicadores en materia de competitividad y estabilidad financiera obtenidos de fuentes primarias y secundarias de la economía ecuatoriana

Fuentes de financiamiento en el Sistema Financiero Nicaraguense: Analisis de la administracion del financiamiento agricola al 31 de diciembre 2012

El presente Seminario de Graduación denominado ANÁLISIS DE LA ADMINISTRACIÓN DEL FINANCIAMIENTO AGRÍCOLA DEL BANCO PROCREDIT NICARAGUA EN EL PERIODO DEL 31 DE DICIEMBRE DE 2011 Y 2012, se elaboró con las finalidades fundamentales de explicar las generalidades del sistema financiero nacional así como describir el marco legal regulatorio de los créditos agrícolas en Nicaragua, caracterizar al BANCO PROCREDIT NICARAGUA, y sus estándares medioambientales y finalmente elaborar un caso práctico sobre el tema. Con los tres primeros capítulos concluimos el Crédito Agrícola es un mecanismo por medio del cual se provee a la agricultura de los recursos financieros necesarios para su realización, mejoramiento y transformación, persiguiendo incrementar la producción y productividad de los recursos humanos y materiales. En Nicaragua el Marco legal que rige la base, otorgamiento y recuperación de los Créditos Agrícolas está constituido por la Ley No. 561, Ley General de Bancos, Instituciones Financieras No Bancarias y Grupos Financieros, la Ley de Prenda Agraria o Industrial y las normas prudenciales sobre Gestión de Riesgo Crediticio y Gestión Integral de Riesgos. Además se toma como referencia histórica el Decreto Legislativo No.797, Ley de Reforma Agraria, por ser una de los principales fundamentales del otorgamiento y desarrollo del Crédito Agrícola en nuestro país. Por otro lado Banco ProCredit es un banco orientado al desarrollo de los países en los que opera, ofreciendo servicios financieros integrales. En sus operaciones de crédito se orienta principalmente a las micro, pequeñas y medianas empresas porque está convencido de que éstas crean el mayor número de empleos y aportan una contribución significativa a las economías en las que opera. Su cartera de crédito esta agrupada en: Crédito PYME, Crédito Muy Pequeña Empresa y Crédito Agropecuario. Además es política de la institución mantener un alto nivel de consciencia con respecto al impacto de sus operaciones en el ambiente. Los bancos ProCredit tienen un triple enfoque frente a los retos que plantea el cambio climático y, por ende, la protección del ambiente en sus operaciones y funcionamiento. Posee tres pilares estratégicos: Sistema de gestión ambiental interno, Fomento al “financiamiento verde y Gestión del riesgo ambiental del crédito. BANCO PROCREDIT NICARAGUA también utiliza la administración del Financiamiento Agrícola, por lo que aplica las técnicas de administración del riesgo así como lo que indican el marco legal vigente relacionado, por lo que lleva expedientes de crédito de los clientes respectivos, elabora Perfil Integral del Cliente/Solicitud de Crédito, Inspección de Campo, revisa el Reporte de Saldos en Central de Riesgo SIBOIF y lleva a cabo un Análisis de Crédito cuantitativo y cualitativo. Todo lo anterior le permite tomar un criterio fiel y completo para el otorgamiento o no de los créditos agrícolas, que le asegure la correcta recuperación de los mismos en tiempo y forma establecido entre las partes del Crédito Agrícola